O que é modelagem financeira para startups?
Modelagem financeira para startups é o processo de projetar e prever receitas, clientes, funcionários, custos etc., para o futuro compreender e avaliar a lucratividade e a viabilidade do negócio. Como a startup ainda está se formando, essa modelagem ajudará na preparação do orçamento e plano de negócios para eles e ajudará a apresentá-los aos potenciais investidores.
Duas abordagens para a modelagem financeira inicial
# 1 - Abordagem de cima para baixo
Na abordagem de cima para baixo, o empreendedor começa com os macro fatores e depois trabalha com os micro fatores. Os pontos de partida são os padrões do setor e, em seguida, ele se restringe a metas nas quais as empresas podem se encaixar. Essa abordagem ajuda a definir a previsão com base na participação de mercado que você deseja adquirir.
Os modelos TAM (Total Available Market), SAM (Serviceable Available Market) e SOM (Serviceable Obtainable Market) ajudam neste tipo de abordagem. Nesse modelo, a princípio, o TAM para o produto é estimado. Então temos que decidir a parte do mercado que queremos adquirir, que é conhecida como SAM. A partir desse SAM, a base de serviço real da empresa é conhecida como SOM com base na concorrência existente. Portanto, neste modelo, começamos com o tamanho da indústria para a participação de mercado que podemos capturar.
# 2 - Abordagem de baixo para cima
O principal problema em uma abordagem de cima para baixo é que ela pode ser otimista demais. Normalmente, consideramos o SOM como uma porcentagem do mercado total, o que é muito difícil de alcançar. Na abordagem de baixo para cima, o empreendedor pega uma pequena porção do mercado para suas vendas e então avalia as vendas do ponto de vista interno de sua empresa para estimar as previsões e os procedimentos de modelagem.
Etapas para criar um modelo financeiro inicial
Aqui, usamos a abordagem de cima para baixo para criar o modelo financeiro no Excel
- Receita : A primeira coisa é determinar e prever a receita do produto que você está lançando. Pode ser um pouco complicado porque você é um novo participante no mercado. Para determinar as vendas, você pode usar o modelo Mercado Disponível Total (TAM), Mercado Disponível com Manutenção (SAM) e Mercado Disponível com Manutenção (SOM). Para isso, primeiro, deve-se determinar o mercado total disponível e descobrir a partir da estimativa de receita daquela empresa.
- Custos : Esta pode ser uma parte mais fácil, pois a empresa tem controle sobre seus custos de recursos e despesas gerais. Os custos incluirão custos diretos, custos indiretos, etc.
- Receita - Para obter e calcular a receita operacional e a receita líquida, usamos os dois parâmetros acima. Você pode calcular a receita operacional subtraindo os custos operacionais da receita.
- Taxa de crescimento - A taxa de crescimento futuro para receitas e custos também precisa ser determinada, o que pode ser bastante complicado, dadas as incertezas sobre o futuro. Para projetar a receita futura, as perspectivas da indústria e o caixa disponível da empresa e os investimentos futuros precisam ser vistos. A projeção de custos pode ser função da receita.
Abaixo está o formato Excel para o modelo financeiro de startups:
Premissas usadas no modelo
- A receita básica ou participação de mercado é uma das principais premissas para as startups. Normalmente, os empreendedores tentam guiá-lo por meio do padrão da indústria e de seu posicionamento.
- Taxa de crescimento: esta é uma das principais premissas que norteiam todo o modelo financeiro. Ao tomar a taxa de crescimento da receita e do custo, o empreendedor precisa entender os fatores macroeconômicos também, como a saúde da indústria ou do país, e então analisar a posição de caixa de suas startups.
- Investimento futuro: para o crescimento, as startups precisam de investimento contínuo de fontes externas, e elas terão que fazer essa suposição também ao criar o modelo financeiro.
Por que um empreendedor deve focar no modelo financeiro?
Ao criar o modelo financeiro, o empresário pode compreender alguns aspectos do seu negócio que, de outra forma, não seria capaz de compreender. Embora existam muitos modelos para modelagem financeira online, os empreendedores devem sempre criar o modelo, tendo em mente a natureza e as premissas de seus negócios.
Além disso, ao trabalhar cada linha e coluna do modelo financeiro, o empreendedor pode entender quais são os aspectos que faltam no negócio; ou quais elementos não são necessários e removê-los do modelo financeiro. Ele também aumenta sua confiança ao apresentar aos investidores.
Por que construir um modelo financeiro para startups?
- Ajuda a compreender a previsão de receita e fluxo de caixa do negócio.
- Ajuda a compreender os pressupostos que a empresa assumiu ao criar o negócio.
- Os investidores analisam cuidadosamente o modelo financeiro antes de investir no negócio.
- Ajuda a compreender a viabilidade e rentabilidade do negócio.
- Auxilia na apresentação da imagem real do negócio ao investidor externo e no debate das condições do investimento.
- Ajuda a quantificar as premissas para as startups.
