Private Equity na África do Sul
Como é o private equity na África do Sul? Como estrangeiro, você pode ir lá e prosperar? Como são os salários? Alguém pode ter um bom histórico para conseguir um emprego de tempo integral em private equity?
Neste artigo, investigaremos as perguntas acima e tentaremos encontrar as respostas para elas. Vamos dar uma olhada na seqüência do artigo.
Neste artigo, falaremos sobre o seguinte -
- Visão geral do mercado de private equity na África do Sul
- Empresas de capital privado na África do Sul - serviços oferecidos
- Principais empresas de capital privado na África do Sul
- Processo de Recrutamento de Capital Privado na África do Sul
- Cultura em private equity na África do Sul
- Salários de capital privado na África do Sul
- Oportunidades de saída de capital privado na África do Sul
Visão geral do mercado de private equity na África do Sul
O patrimônio privado na África do Sul cresceu muito ao longo dos anos. Em 2015, aqui está um instantâneo da arrecadação de fundos na África do Sul -
- Em 2015, a origem de 56,2% do total de fundos de terceiros foram fundos de pensão. Em 2014, era apenas 25%.
- Governo e outros órgãos representavam 24,4% em 2015. Em 2014, era mais - cerca de 57,7%.
- O fator mais importante é o aumento dos percentuais nos fundos de private equity. Cerca de 10,3% do total dos recursos foram captados por fundos de private equity em 2015. Em 2014, foi de apenas 4,4%.
Não é isso. Uma parte fascinante é durante 2015 - a África do Sul foi a maior fonte de arrecadação de fundos, cerca de 54,7%, o que é muito mais do que o Reino Unido (20,7%) e os EUA (9,8%).
Como você pode ver, o Private Equity na África do Sul melhorou significativamente ao longo dos anos, especialmente durante 2015. Agora, veremos as principais tendências do private equity na África do Sul -
- A arrecadação de fundos aumentou drasticamente em 2015. Se compararmos a arrecadação de fundos em 2014 com a arrecadação de fundos em 2015, veríamos que aumentou quase 150%, ou seja, cerca de ZAR 17,2 bilhões. Em 2014, a arrecadação de fundos foi de ZAR 11,8 bilhões, e em 2015 foi de ZAR 29 bilhões.
- O Black Economic Empowerment (BEE) sempre foi uma característica significativa e é por isso que o processo de recrutamento em private equity tem sido diferente. Todas as pessoas são tratadas da mesma forma e, no recrutamento, sempre é mantido um equilíbrio de 50-50, de modo a capacitar as pessoas que estão em situação desvantajosa e foram tratadas injustamente.
- Em 2015, a atividade de investimento atingiu ZAR 10,5 bilhões, dos quais ZAR 4,4 bilhões foram provenientes de investimentos subsequentes, e o restante (ZAR 6,1 bilhões) veio de novos investimentos. Em 2014, as atividades de investimento foram melhores. Em 2014, a atividade de investimento atingiu ZAR 13,5 bilhões.
A partir da discussão acima, fica claro que o private equity na África do Sul é um dos lugares emergentes do mundo. E a cada ano, o nível de investimentos e fundos de private equity continuará aumentando, o que garante que haverá mais oportunidades em um futuro próximo para pessoas que desejam ingressar em private equity e fazer carreira no mesmo domínio.
Se você é novo em private equity, pode dar uma olhada neste guia sobre o que é private equity?
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Empresas de capital privado na África do Sul - serviços oferecidos
Como qualquer firma de private equity no mundo, as firmas de private equity sul-africanas oferecem serviços semelhantes. Eles fornecem serviços investindo em empresas-mãe e subsidiárias. Vamos dar uma olhada em como eles operam todo o processo antes de investir em qualquer nova empresa -
- Análise: se você conhece a devida diligência, é exatamente isso que as empresas de private equity fazem no início. Antes de investir seu dinheiro em qualquer empresa, eles examinam todo o negócio e entendem os aspectos multifacetados para ver se há algo com que eles deveriam se preocupar se investirem na empresa.
- Fator de risco múltiplo: Isso os leva a ver muitos fatores de risco de um negócio. Por exemplo, todo capital privado na África do Sul olha primeiro para o emprego, governança corporativa, finanças e operações, meio ambiente e social e comunidade. E então, eles investigam cada fator para descobrir qualquer ameaça possível. Isso é necessário porque é um investimento de milhões de dólares e, se cometerem algum erro, pode custar-lhes muito caro.
- Fatores controláveis: Junto com os fatores de risco, eles também consideram outro aspecto. Eles querem saber se entre todos os fatores mencionados acima (emprego, operações, etc.), quantos eles podem controlar diretamente e sobre quantos eles podem ter um impacto? Se esses fatores controláveis forem mais em comparação com os fatores incontroláveis, eles decidem investir na empresa. No final do dia, eles querem gerar o máximo de retorno para que sua participação nos lucros seja maior e possam demonstrar mais controle sobre a gestão.
- Códigos para Investimento Responsável na África do Sul (CRISA): Todo patrimônio privado na África do Sul mantém os códigos para investimento responsável na África do Sul. Sim, a obtenção de lucro é importante; mas, junto com isso, é igualmente importante garantir o desenvolvimento econômico, social e ambiental com cada investimento feito por uma empresa de private equity.
Principais empresas de capital privado na África do Sul
Agora vamos dar uma olhada nas principais empresas de private equity da África do Sul. Essas empresas não são todas da África do Sul, mas todas têm investimentos na África do Sul também.
- Helios Investment Partners: Esta empresa de capital privado foi fundada no ano de 2004 e é uma empresa de US $ 3 bilhões com foco na África. Opera principalmente na periferia de empresas familiares e entidades de reinvestimento. Administrou um fundo de US $ 110 milhões em nome da Overseas Investment Corporation do governo dos Estados Unidos.
- Carlyle Sub-Saharan African Fund: Esta empresa de private equity não é da África. É dos EUA. Ele levantou mais de $ 698 milhões em investimentos na África. Também tem uma participação no Diamond Bank da Nigéria.
- Blackstone Group: Você já sabe o nome, não é? O grupo Blackstone é uma das maiores empresas de capital privado da África. E já investiu mais de US $ 2 bilhões em muitos investimentos de grande escala.
- KKR & Co .: Outro nome, e você também o conhece. Mesmo que seja novo na região africana, está a caminho de se tornar uma das empresas de capital privado mais influentes da África e planeja investir mais de US $ 100 milhões.
- Actis Capital LLP: Esta é uma das empresas de capital privado de maior impacto a operar na África. Foi fundada no ano de 2004 no Reino Unido. Em 2014, ela investiu $ 95 milhões na Paycorp Holdings Ltd. na África do Sul.
- Catalyst Principal Partners: esta empresa foi fundada em 2009. Em 2011, levantou $ 69 milhões para vários investimentos. Também investiu $ 14,6 milhões na Chemi & Cortex Limited, uma empresa tanzaniana recentemente.
- Ethos Private Equity: Nos últimos 10 anos, a empresa Ethos de private equity levantou cerca de US $ 1,6 bilhão em capital agregado. A empresa investe na África Subsaariana, com foco principal na África do Sul.
- Old Mutual Private Equity: Esta empresa de private equity é uma das melhores da África do Sul. Já levantou cerca de US $ 1,3 bilhão em capital agregado nos últimos 10 anos. A empresa de private equity administra fundos secundários e fundos de ações diretas.
- Capitalworks Equity Partners: Esta empresa de private equity tem um fundo denominado “private equity fund II”, que arrecadou US $ 270 milhões. O fundo concentra-se em organizações de mercado médio na África do Sul.
Processo de Recrutamento de Capital Privado na África do Sul
No mercado de private equity sul-africano, as coisas são bem diferentes. Vamos dar uma olhada nas abordagens que você precisa adotar se quiser entrar no setor de private equity na África do Sul -
- Networking: é uma obrigação. Como você já sabe que, sem rede, você não conseguiria nenhum terreno em banco de investimento, e em private equity, isso também vale na África do Sul. Você precisa se conectar como se tudo dependesse disso, porque depende. Quanto mais pessoas você conhece, mais você pode conseguir estágios e entrevistas para oportunidades de tempo integral.
- Graduação: Em Private Equity na África do Sul, é muito importante que você tenha um diploma de uma universidade de primeira linha. Mesmo que você seja julgado com base no BEE (Black Empowerment Program), você ainda precisa de um diploma de alto nível. Se você deseja entrar em private equity após sua formatura, é necessário planejar com antecedência. Sem um bom diploma e alguns estágios, seria difícil entrar neste difícil mercado de private equity.
- Estágios: Os estágios são uma das coisas mais importantes que você pode fazer. E vá de 6 a 12 meses de estágio para obter o máximo de benefícios. No mercado de private equity sul-africano, existe uma prática. Muitas firmas de private equity oferecem programas de analistas de vez em quando. Porém, nem sempre está disponível. Mas se você tiver boas notas e desmaiou em uma universidade de primeira linha, pode aproveitar este programa. Eles têm duas opções para você - pré-MBA e pós-MBA. Para a opção pré-MBA, você precisa ter o mais alto grau de honras junto com grande habilidade numérica e analítica. Para aplicações pós-MBA, você precisa concluir seu MBA em uma escola importante recentemente. Este é um programa de 24 meses onde você aprenderá todos os segredos comerciais trabalhando com funcionários em tempo integral,e se você conseguir concluir o programa com sucesso e demonstrar grande competitividade, será contratado em tempo integral na empresa de private equity.
- Entrevistas: a abordagem das entrevistas é semelhante. Você precisa passar por 3-4 rodadas de entrevistas. E a primeira rodada seria a rodada de “ajuste”, em que você precisa demonstrar se é perfeito para aquela empresa de private equity em particular ou não. Em seguida, você se sentará com um associado e analista. E, finalmente, você se sentará com MD e HR para a rodada final. O private equity na África do Sul gosta de contratar candidatos locais. Portanto, se você é um nativo, essa será definitivamente sua vantagem. Do contrário, você deve conhecer bem a cultura e o idioma para se comunicar.
Cultura em private equity na África do Sul
Duas coisas são mais importantes em Private Equity na África do Sul.
Esses podem ser chamados de os componentes mais significativos da cultura nas empresas de capital privado sul-africanas.
- O primeiro é a igualdade. Por meio do BEE (Black Economic Empowerment), o processo de recrutamento sempre contrata brancos e negros na proporção de 50-50. É por isso que sempre existe uma grande lacuna entre as sessões de entrevista e o tempo de ofertas.
- O segundo é a sustentabilidade. A maioria das firmas de private equity na África do Sul garante que todos os investimentos sejam baseados em CRISA (Códigos para Investimento Responsável na África do Sul), que também é uma extensão dos Códigos da ONU. O lucro é, obviamente, o tema central do investimento; mas junto com isso, o desenvolvimento sustentável de fatores econômicos, sociais e ambientais são sempre levados em consideração.
Fora isso, as horas de trabalho dependeriam do tamanho dos fundos administrados por fundos específicos. Para grandes fundos, as horas de trabalho costumam ser bastante altas, o que não dá espaço para o equilíbrio entre vida pessoal e profissional. Por outro lado, os pequenos fundos têm menos horas de trabalho semanais.
Salários de capital privado na África do Sul
O salário de um analista de private equity é muito bom na África do Sul. Vamos dar uma olhada no salário médio de um associado de private equity na África do Sul a partir da pesquisa PayScale.com -
fonte: payscale.com
O salário médio de um associado de private equity na África do Sul é ZAR 573.913 por ano. Mas, mesmo depois de receber esse salário, poucas pessoas permanecem no emprego por mais de 10 anos. Também foi descoberto que para permanecer neste trabalho e ter um bom desempenho, uma habilidade é importante e é a "análise financeira".
Agora, veremos como a experiência afeta o salário -
fonte: payscale.com
E, por último, veremos as duas habilidades mais importantes (análise de demonstrações financeiras e modelagem financeira) que afetam o salário do associado de private equity na África do Sul -
fonte: payscale.com
Oportunidades de saída de capital privado na África do Sul
Como sabemos pelos dados do PayScale.com, ninguém permanece mais de 10 anos em private equity. O motivo pode ser a competição acirrada no mercado e as longas jornadas de trabalho.
A tendência natural é optar pelo banco de investimento, uma vez que o salário do banco de investimento na África do Sul é quase ZAR 100.000 mais alto por ano.
Existe outra opção também para profissionais de private equity. Eles podem ir para carreiras de desenvolvimento corporativo onde as horas de trabalho são muito menores e o salário está em uma faixa semelhante.
Conclusão
O capital privado na África do Sul está bastante maduro, mas ainda há oportunidades para aproveitar. Como estrangeiro, você terá uma boa oportunidade se souber o idioma nativo e concluir o ensino superior em uma universidade de primeira linha. O Black Economic Empowerment (BEE) pode inspirar diversidade e inclusão, mas retarda o processo de recrutamento.
