O que é financiamento da cadeia de suprimentos?
O financiamento da cadeia de abastecimento (SCF) ou factoring reverso é um acordo entre o comprador, o fornecedor e um financiador ou factor pelo qual o pagamento das contas a receber pelo fornecedor é recebido antecipadamente, beneficiando assim tanto o comprador como o fornecedor.
Explicação
- Ao conduzir uma transação, torna-se vital para o comprador estender a linha de capital de giro pagando o fornecedor o mais tarde possível, pois isso significaria menos fundos sendo bloqueados e mais fundos disponíveis para o negócio. No entanto, o fornecedor não consideraria essa condição ideal e os termos do negócio com o comprador podem ser afetados se o atraso for muito grande.
- Para ajudar nesta questão, o comprador e o fornecedor chegam a um acordo mútuo com um financiador externo que usa as faturas levantadas e concede crédito ao fornecedor nessa base. Quando os pagamentos da fatura realmente vencem, ela recebe o pagamento do comprador. Com isso, o fornecedor teve acesso antecipado aos seus recebíveis e o comprador também não precisou comprometer sua janela de pagamento. Dessa forma, o financiamento da cadeia de suprimentos permite que ambas as partes cumpram seus objetivos sem se mostrarem desvantajosos para a outra.
Características do financiamento da cadeia de suprimentos
- O financiamento da cadeia de suprimentos envolve a participação de um terceiro ou financiador da cadeia de suprimentos que auxilia na conclusão do modelo
- Não é um empréstimo, é apenas a concessão de crédito para assistência mútua do comprador e do fornecedor
- Ao contrário do factoring, que é iniciado pelo fornecedor, este é iniciado pelo comprador. Portanto, às vezes também é conhecido como fatoração reversa. Portanto, ao contrário do factoring que é direcionado apenas para os objetivos do vendedor, o SCF cumpre os objetivos do comprador e do vendedor.
- Uma vez que o SCF trabalha com base nas faturas levantadas pelo vendedor ao comprador, ele é levado em consideração após a devida diligência da capacidade de crédito do comprador. Se o comprador não tiver boa credibilidade, o financiador pode se recusar a financiar o fornecedor antecipadamente.
Como funciona?
O financiamento da cadeia de suprimentos funciona das seguintes maneiras:
- O comprador e o vendedor firmam um acordo entre si e com um financiador da cadeia de suprimentos.
- As transações entre o comprador e o vendedor ocorrem e o vendedor levanta as faturas para o comprador.
- O comprador deve então fazer o upload das faturas em uma instalação na nuvem do financiador da cadeia de suprimentos.
- O vendedor aprova as faturas e recebe o pagamento das referidas faturas do financiador. O pagamento recebido é o valor da fatura menor que os encargos de financiamento para o pagamento antecipado.
- O financiador então se aproxima do comprador e recebe de volta o pagamento das faturas na data de vencimento real das faturas. Dependendo da natureza do contrato, os encargos do financiamento podem ser suportados por uma das partes ou por ambas.
Exemplo de financiamento da cadeia de suprimentos
- Digamos cliente compra A mercadoria no valor de $ 1000 da B em 31 st agosto, que é devido em 2 meses. Agora, A gostaria de fazer o pagamento o mais tarde possível para utilizar os fundos daí resultantes em seus negócios, enquanto B gostaria de receber o pagamento imediatamente. Eles então abordam o financista F e chegam a um acordo mútuo.
- Agora, depois que as faturas no valor de $ 1000 foram levantadas por B em A, ele as transfere para F. Após a devida diligência e verificação, F transfere todo o valor menos os encargos de financiamento para B, digamos $ 990. B agora pode utilizar o pagamento que recebeu antecipadamente. Além disso, depois de 2 meses quando as faturas começar realmente devido em 31 st outubro F aproxima de um para obter o pagamento das faturas. Nesse cenário, ele receberá um pagamento total de $ 1000. O financiador recebe os encargos de $ 10 mais quaisquer outros juros que possa cobrar com base no acordo. B recebe o pagamento adiantado, embora possa ter que renunciar a uma pequena quantia e A ainda paga na data de vencimento real das faturas.
Supply Chain Finance vs Trade Finance
- Ao contrário de um financiamento da cadeia de abastecimento que tem a ajuda de um financiador externo e as faturas levantadas para obter fundos fluindo entre as partes interessadas, geralmente no financiamento do comércio, um banco está envolvido que ajuda no financiamento do comércio entre um importador e um exportador. Além disso, o financiamento comercial pode envolver um banco garantindo o pagamento do comprador no caso de inadimplência por parte do comprador ou sempre que o fornecedor exigir o pagamento, conforme o caso.
- O financiamento do comércio não se baseia em faturas, em vez disso, utiliza outras formas de condições de pagamento, como carta de crédito (para transações de importação e exportação) ou garantias bancárias (para pagamentos domésticos)
- O financiamento comercial geralmente é um acordo entre o comprador e o banco, mas a cadeia de abastecimento é um acordo entre o comprador, o fornecedor e o financiador.
- Enquanto o financiamento comercial é uma forma de empréstimo ou crédito concedido pelo banco, o financiamento da cadeia de abastecimento é meramente financiar as contas a receber com base nas faturas e na qualidade de crédito do comprador.
Vantagens
- Ele trabalha para a vantagem mútua tanto do fornecedor quanto do comprador, estendendo a linha de crédito e também obtendo os fundos disponíveis para o fornecedor
- Melhora a relação entre compradores e vendedores e abre caminho para negociações futuras
- Melhora a qualidade de crédito do comprador e dá vantagem de liquidez ao vendedor
- Ao contrário do envolvimento dos bancos que cobram uma taxa mais elevada, o custo de financiamento no caso de financiamento da cadeia de abastecimento é relativamente pequeno
Desvantagens
- Uma vez que um financiador não é um banco, existe um elemento de risco em lidar com um terceiro
- É usado como ferramenta para cobrir pagamentos de bens duvidosos.
- Ele só pode ser usado para financiar produtos acabados que tenham um valor de mercado prontamente disponível
Conclusão
O financiamento da cadeia de suprimentos é uma forma inovadora de ajudar com as necessidades de crédito de compradores e vendedores. É uma extensão da forma de financiamento de factoring que há muito vem sendo utilizada pelos fornecedores. Com o acordo firmado tanto pelos fornecedores quanto pelos compradores, há uma redução das incertezas e seria adotado por mais e mais parceiros no futuro.
