Definição de contabilidade de valor justo
A contabilização do valor justo é o processo de manutenção dos itens nas Demonstrações Financeiras em sua avaliação atual, que é o valor justo. O mecanismo de marcação a mercado é aplicado em períodos específicos para alterar o valor dos itens nas demonstrações financeiras e mostrá-los de acordo com seu valor justo no mercado. Quando um item específico é mostrado no valor justo, os lucros / perdas não realizados regulares são mostrados na demonstração de lucros e perdas.
Características
# 1 - Mercado
A mudança no valor justo depende do mercado geral, se um determinado item é vendido por um preço diferente do seu valor justo, então o valor justo do item não muda devido a essa transação. O valor justo é decidido pelo mercado, portanto, como um todo, quanto cada um está disposto a pagar por um determinado item
# 2 - Período de espera
O valor justo é determinado quando o detentor do item não tem pressa em vender o título. Durante o rush, o titular pode estar pronto para vender o item a um preço com desconto. Portanto, a contabilização do valor justo pressupõe que o valor justo está sendo determinado por pessoas que estão preparadas para manter o item por um longo tempo
# 3 - Fluxos de caixa futuros
O valor justo do ativo será determinado com base no valor presente de todos os fluxos de caixa futuros que o ativo irá gerar. Então, essa característica ajuda na precificação neutra dos ativos.
# 4 - Transação ordenada
A transação deve ocorrer em um mercado público onde todos possam ver a negociação e participar. As transações que acontecem dentro de portas fechadas não serão chamadas de preços de valor justo. Portanto, na Precificação de valor justo, não deve haver nenhum fator externo que afete o preço.
# 5 - Data mencionada
O valor justo é sempre calculado em uma data específica. Portanto, a cada dia, o valor justo pode mudar, pois as condições de mercado não estão estagnadas.
Exemplos de contabilidade de valor justo
Exemplo 1
O Sr. X está planejando comprar um Road Roller. A receita anual do Road Roller é mencionada abaixo -
- Ano 1: $ 80.000
- Ano 2: $ 50.000
- Ano 3: $ 200.000
- Ano 4: $ 100.000
- Ano 5: $ 200.000
A taxa de juros vigente no mercado é de 5%. A vida útil do Roller é de cinco anos. Calcule o valor justo do ativo
Solução
O valor justo do ativo deve ser a sua capacidade de obter um retorno ao longo de sua vida após o ajuste da taxa de juros.
Etapa # 1 - Ganho total do Road Roller
- = $ 80.000 + $ 50.000 + $ 200.000 + $ 100.000 + $ 200.000
- = $ 630.000
Etapa 2 - Calcular o valor presente dos fluxos de caixa futuros
Traga todos os pagamentos que você receberá no futuro para o ano 0. Portanto, abandone os fluxos de caixa com a taxa de juros vigente no mercado.
- Ano 1 - Valor Presente do Fluxo de Caixa $ 80.000 = 80.000 / 1,05 = 76.190
- Ano 2 - Valor Presente do Fluxo de Caixa $ 50.000 = 50.000 / (1,05) 2 = 45.351
- Ano 3 - Valor Presente do Fluxo de Caixa $ 200.000 = 200.000 / (1,05) 3 = 172.768
- Ano 4 - Valor Presente do Fluxo de Caixa $ 100.000 = 100.000 / (1,05) 4 = 82.270
- Ano 5 - Valor Presente do Fluxo de Caixa $ 200.000 = 200.000 / (1,05) 5 = 156.705
Cálculo do valor presente total
- = 76.910 + 45.351 + 172.768 + 82.270 + 156.705
- Valor presente total (valor justo) = $ 533.285
Portanto, o Sr. X deve registrar $ 533.285 como o valor do ativo no lado do ativo do Balanço.
Exemplo # 2
O Sr. Y comprou um contrato de derivativo por $ 100.000 em novembro de 2019. O contrato é de três meses. O ano fiscal começa em janeiro. No final de dezembro, o valor do contrato é de $ 90.000. Como o Sr. Y mostrará essa mudança se estiver seguindo a contabilidade do valor justo?
Solução
Como o Sr. Y está seguindo a contabilidade do valor justo, ele deve fazer a marcação a mercado no final do ano financeiro. No final do ano, o Justo Valor do contrato é inferior ao que consta no Balanço. Portanto, o Sr. Y terá que registrar uma perda não realizada de $ 10.000 na Demonstração de Lucros e Perdas e deverá reduzir o valor do contrato no balanço patrimonial em $ 10.000.
Novembro de 2019
No balanço patrimonial - Contrato $ 100.000
Janeiro de 2020
No Balanço Patrimonial - Contrato $ 90.000
Na declaração de lucros e perdas = perda não realizada $ 10.000
Contabilidade de valor justo vs. contabilidade de custo histórico
- A contabilidade do valor justo é a forma mais imparcial de contabilidade e é aceita pelos padrões contábeis modernos, enquanto a contabilidade histórica é baseada em preços históricos e foi usada pelos padrões contábeis anteriormente
- A contabilidade do valor justo traz volatilidade nas Demonstrações Contábeis, como Balanço e Lucros e Perdas, porque o lucro / prejuízo é marcado após cada período. Em contraste, a contabilidade histórica mantém o balanço patrimonial e os lucros / perdas estáveis, pois não há marcação a mercado e o valor que é mostrado nas demonstrações permanece fixo.
- A contabilização do valor justo torna o balanço patrimonial mais realista conforme os preços mostrados no balanço patrimonial, enquanto a contabilização do custo histórico é a precificação obsoleta. O valor que é mostrado nas Demonstrações Financeiras sob esta contabilidade não é confiável. De acordo com a contabilidade histórica, o valor de compra permanece constante, independentemente de seu preço real no mercado.
Vantagens e desvantagens
Vantagens
- A contabilização do valor justo reflete os preços atuais dos itens do balanço patrimonial. Portanto, o Balanço está muito atualizado e revela a imagem real da entidade
- A marcação regular ao mercado ajuda as partes interessadas a obter a imagem real de lucros / perdas, uma vez que ganhos / perdas não realizados são marcados sob este sistema
- Como o valor justo é usado, a administração não pode brincar com os preços e o auditor pode verificar facilmente os preços
Desvantagens
- A determinação do valor justo às vezes é dolorosa. Se muitos compradores e vendedores não estiverem disponíveis, a determinação do valor justo é difícil.
- A administração pode brincar com o lucro, mostrando um ganho não realizado, que pode não se sustentar durante a efetiva venda do ativo.
- O valor justo traz volatilidade às demonstrações financeiras, o que não é apreciado por muitos investidores. Os investidores preferem um balanço estável em que possam confiar.
Conclusão
A Contabilidade do Valor Justo está sendo aceita pela contabilidade moderna, pois mostra a imagem real da empresa. E, lentamente, os padrões contábeis estão se movendo nessa direção. O valor justo deve ser calculado de forma eficiente; não deve haver nenhuma manipulação em seu cálculo.
