Significado de contabilidade de hedge
A contabilidade de cobertura é um método contabilístico que permite às empresas reconhecer os ganhos e perdas dos instrumentos de cobertura contra a exposição dos instrumentos derivados, no mesmo período financeiro, de forma a reduzir a volatilidade dos resultados que surgiria se ambos os elementos fossem contabilizados separadamente.
Como funciona?
Suponha que Jack detenha dez ações da Microsoft a $ 50 cada. Para se proteger contra a perda que ocorreria, se os preços das ações caíssem, ele garante fazendo um contrato de opção de venda (direito de vender o ativo) a $ 10 por ação para dez ações com um preço de exercício de $ 45.
Na contabilidade tradicional, eles teriam sido contabilizados separadamente, resultando em distorção da posição financeira da empresa. Mas na contabilidade de hedge, eles seriam considerados como um pacote e seriam contabilizados.
Preço das ações (+) Preço do contrato de opções
Portanto, o valor do contrato seria
- = $ 500 + $ 100
- Valor total = $ 600
Tipos de contabilidade de hedge
Existem três modelos -
Nº 1 - Hedge de valor justo
O risco coberto aqui é uma mudança no valor justo do ativo ou passivo ou um compromisso firme não reconhecido que é atribuível a um risco específico.
# 2 - Hedge de fluxo de caixa
O risco que está sendo coberto aqui é a exposição da empresa à variabilidade nos fluxos de caixa, compromisso da empresa não reconhecido de risco cambial ou uma transação prevista altamente provável.
# 3 - Hedge de investimento líquido
Quando uma entidade possui subsidiárias, coligadas, joint ventures ou filiais no exterior, o risco cambial que surge devido à conversão dos ativos líquidos dessas operações no exterior para a moeda funcional da controladora dá origem ao hedge de investimento líquido.
Exemplo
- Em 1º de janeiro de 2018, uma entidade comprou dez ações da Apple a $ 10 cada.
- A entidade entra em futuros de índice de mercado a $ 3 cada para proteger sua posição contra a queda dos preços das ações;
- Em 31 de dezembro de 2019, o preço da ação acabou sendo $ 8 cada, e o índice de mercado move-se para $ 5 cada.
A contabilidade seria feita da seguinte maneira-
31 de dezembro de 2018
Estamos assumindo aqui que a empresa usou o método do valor justo para contabilizar as transações. OCI significa Outro rendimento abrangente.
Como você tem direito à contabilidade de hedge?
Empresas que estão expostas a riscos de mercado, dizem que a volatilidade da moeda estrangeira, são mais propensas a incorrer em perdas devido a mudanças abruptas no valor da moeda com a qual estão lidando. Para se proteger, eles usam instrumentos financeiros, como contratos a termo, opções ou futuros.
De acordo com as Normas Internacionais de Relatório Financeiro, tais instrumentos precisam ser relatados a valores justos nas demonstrações financeiras, em cada data de relatório, usando o valor de 'marcação a mercado'.
Gravação
Empresas que estão expostas a riscos de mercado, dizem que a volatilidade da moeda estrangeira, são mais propensas a incorrer em perdas devido a mudanças abruptas no valor da moeda com a qual estão lidando. Para se proteger, eles usam instrumentos financeiros, como contratos a termo, opções ou futuros.
De acordo com as Normas Internacionais de Relatório Financeiro, tais instrumentos precisam ser relatados a valores justos nas demonstrações financeiras, em cada data de relatório, usando o valor de 'marcação a mercado'.
Contabilidade de hedge IFRS - 9
Esta Norma trata da contabilização de instrumentos financeiros. Ele contém três tópicos principais
- Classificação e medição de instrumentos financeiros
- Imparidade de ativos financeiros
- Contabilidade de hedge
Esta resposta surgiu como uma resposta à crise financeira global e, especificamente, ao critério dos bancos para medir as perdas por imparidade.
O IFRS 9 melhora a utilidade da decisão dos instrumentos financeiros ao alinhar a contabilidade de hedge com as atividades de gerenciamento de risco de uma entidade.
A definição permanece a mesma, cabendo à gestão a opção de implementar a contabilidade na organização, tendo em conta os custos e benefícios a ela associados.
Necessidade de contabilidade de hedge
O objetivo principal é combinar o reconhecimento dos ganhos ou perdas de derivativos com os ganhos ou perdas de investimento subjacentes. É uma alternativa ao método de contabilidade tradicional, onde ambos são contabilizados como itens de linha separados. O reconhecimento de ambas as transações no mesmo período contábil é o real benefício da contabilidade de hedge, o que falta na contabilidade tradicional.
Qual é a necessidade de mudar?
A norma existente, IAS 39, não era pragmática, pois não estava vinculada às práticas de gestão de risco padrão. As regras detalhadas tornaram a implementação da contabilidade de hedge antieconômica, contrariando a própria finalidade para a qual a mesma foi criada.
Outro motivo significativo que exigiu uma mudança nas regras foi a falta de um conceito de correspondência. Um usuário não foi capaz de compreender as atividades de gerenciamento de risco de uma entidade com base na forma tradicional de contabilidade.
Critérios de contabilidade de hedge
A seguir estão os principais critérios que precisam ser satisfeitos para se qualificar -
- Identificação de derivados
- Identificação do item coberto
- Identificação da natureza do risco que está sendo coberto
- A avaliação deve ser completa sobre como o derivativo protegeria a exposição
Objetivo
De acordo com o IFRS 9, o objetivo é apresentar, nos instrumentos financeiros, o efeito das atividades de gerenciamento de risco de uma entidade que usa instrumentos financeiros e refletir como esses instrumentos financeiros são usados para gerenciar risco.
Conclusão
O novo padrão que define a contabilidade de hedge em uma perspectiva mais recente reduziria o tempo, o esforço e as despesas dos negócios. Ao mesmo tempo, os investidores receberiam relatórios financeiros mais precisos e oportunos.
Embora houvesse avaliações iniciais detalhadas, divulgações, avaliação de gerenciamento de risco, avaliação de impacto financeiro e requisitos de dados, ajudaria a atingir o valor real das informações.
