O que é uma taxa de juros negativa?
Taxa de juros negativa é quando os bancos cobram juros dos clientes pelo armazenamento de dinheiro no banco e o principal motivo para tal cobrança é que, em tempos de deflação, as pessoas geralmente preferem aposentar o dinheiro em vez de gastá-lo ou investi-lo.
Uma política de taxa de juros negativa dos bancos, incluindo bancos centrais e bancos privados, atua na economia de tal forma que a demanda geral dos elementos da economia como famílias, industriais, capitalistas, etc. aumenta para produtos no mercado.
Então, basicamente, com a taxa de juros abaixo de zero, o custo de investir aumenta e o custo do empréstimo reduz. Isso aumenta os gastos dos consumidores e, consequentemente, a demanda pelos produtos e serviços aumenta, apesar do aumento dos preços dos bens e serviços na economia. Estes têm ainda dois efeitos: os produtores e fornecedores são incentivados a fabricar e fornecer e os banqueiros são incentivados a criar mais depósitos.
Exemplo
Os seguintes países estão atualmente permitindo que os bancos cobrem uma taxa de juros negativa em sua economia:
- O governo da Dinamarca cobra uma taxa de juros negativa de aprox. -0,7%
- Governo europeu permite que os bancos cobrem a taxa de juros negativa de aprox. -0,4%
- Além disso, Suíça, Japão e Dinamarca estão incluídos nesses países.
Como funciona a taxa de juros negativa?
Como mencionado anteriormente, é um dos últimos recursos para impulsionar a economia aplicado onde outras formas convencionais se mostram insuficientes nesta situação. Basicamente, na situação de deflação, a pressão sobre os bancos para oferecer depósitos é mínima. Assim, ao diminuir a carga de juros e torná-la negativa, o custo dos empréstimos das famílias e das empresas reduz, o que aumenta a demanda por empréstimos e também aumenta os gastos das famílias.
Além disso, evitam a paixão pelos custos reduzidos dos depósitos em dinheiro para pequenos credores e depositantes, o entesouramento do dinheiro e a obtenção da receita de tais depósitos. É assim que toda a situação funciona.
Riscos
A seguir estão os principais riscos desta política de taxas na economia:
- Em primeiro lugar, com o aumento dos custos de investimento, nem sempre é que as pessoas são incentivadas a pedir dinheiro emprestado e a aumentar os seus gastos. Esse foi o ciclo de crescimento da economia do país que se quebra.
- Afeta as indústrias, credores e instituições que se baseiam exclusivamente em emprestar o dinheiro e não aceitar o mesmo, pois agora têm que pagar juros e também emprestar dinheiro.
- Para os bancos, a fim de aumentar a receita do armazenamento de dinheiro dos investidores, o risco dos bancos também aumenta com relação aos ativos dos bancos e ainda resulta em uma bolha de ativos.
- Torna-se difícil para os bancos criarem uma reserva de capital, pois, ao atrair mais investimentos e aumentar a confiança dos investidores, o banco enfrenta problemas com depósitos em dinheiro.
- As empresas que trabalham em países em desenvolvimento enfrentam problemas de empréstimos excessivos de acordo com os regulamentos específicos da lei.
Como ganhar dinheiro com taxa de juros negativa?
- A política de taxa de juros negativa é como tomar um empréstimo do banco e o devedor é pago pelo empréstimo. Assim, de acordo com esta política, o próprio titular do título paga os juros ao emissor do título, portanto, a situação é exatamente o oposto do ciclo econômico normal.
- Assim, ao aceitar depósitos, pedir fundos e oferecer títulos e outros instrumentos financeiros, podemos realmente ganhar dinheiro com essa situação. Além disso, os bancos e outros agiotas e corretores de dinheiro podem, na verdade, reverter a lacuna entre o empréstimo de dinheiro e o empréstimo de dinheiro ou a manutenção de depósitos em dinheiro e obter a diferença na taxa de juros.
- Assim, convém que eles ofereçam mais empréstimos e aceitem menos depósitos para ganhar a diferença de juros, agora eles precisam reverter a diferença e continuar a ganhar dinheiro com os juros diferenciais.
Impacto da taxa de juros negativa na economia
Atualmente a Europa tem uma política de taxa de juros negativa, porém não existe essa política nos Estados Unidos da América. Uma economia é afetada das seguintes maneiras devido a isso -
- Durante os períodos de deflação, trazer a economia para o nível normal é muito importante e, portanto, simplesmente cortar as taxas de juros para zero nunca é suficiente para encorajar empréstimos e empréstimos e, portanto, em tal situação, essas taxas são muito vantajosas.
- Isso impede a queda no nível de demanda, bem como a paralisação da produção de produtos por parte dos fabricantes e industriais devido à redução dos níveis de preços durante as pressões deflacionárias.
- As oportunidades de emprego aumentam ao cobrar essas taxas dos clientes e ao encorajar os bancos a fornecer mais depósitos em dinheiro.
Conclusão
Assim, na situação de pressões deflacionárias da economia, o governo pode fornecer a política de cobrança dessas taxas e, assim, ajudar a economia a manter o nível de demanda-oferta e crescer na situação de deflação, incentivando ainda mais os bancos como produtores e fornecedores para continuar a fornecer depósitos ou produzir a saída para o funcionamento da economia.
