Definição de Aceitação do Banqueiro
A Aceitação do Banqueiro é um instrumento financeiro garantido pelo banco (em vez do titular da conta) para os pagamentos em uma data futura. Significa simplesmente que o banco aceitou a responsabilidade de pagar a terceiros em caso de inadimplência dos titulares da conta. É comumente usado no comércio internacional para garantir aos exportadores o risco de inadimplência da contraparte.
Como funciona a aceitação do banqueiro?
Um importador efetua uma transação com o exportador de outro país. O exportador está pronto para fornecer toda a quantidade até o porto do país importador. Porém, o exportador precisa de uma garantia de pagamento. Por outro lado, o importador tem dúvidas se o exportador fornecerá a mercadoria na quantidade correta e da qualidade apropriada após o pagamento integral ter sido feito ao exportador.
Portanto, ambas as partes têm alguns riscos relacionados à transação. É aqui que a aceitação do banqueiro entra em jogo.
O banqueiro do importador fornece garantia por meio da aceitação do banqueiro ao exportador. O exportador está razoavelmente seguro do pagamento, pois o banco o garante. Isso facilita o comércio entre as partes. Em caso de dúvidas sobre a qualidade e / ou quantidade das mercadorias, o exportador e o importador podem decidir em conformidade.
Isso também fornece suporte financeiro para importadores. Se tudo correr bem, o banqueiro compensa o pagamento na data de vencimento especificada na aceitação do banqueiro. Por esse serviço, o banqueiro financeiro cobrará uma comissão do titular da conta.
Exemplo
Suponha que uma empresa dos EUA queira comprar 1000 unidades de celulares a um preço acumulado de $ 1 milhão de uma empresa alemã. Os banqueiros dos EUA emitem a Aceitação dos Bancos para a empresa alemã por um período de crédito de 40 dias. Assim que o exportador envia os celulares, ele fornece as evidências (ou seja, documentos) ao Banco dos Estados Unidos e recebe a aceitação do banqueiro.
Agora, a empresa alemã tem a opção de reter a nota até o vencimento ou descontá-la hoje por meio do Banco Alemão. Com o desconto, recebe o próprio valor hoje com um corte de digamos 6,235%, ou seja, recebe $ 937.650. Isso é chamado de desconto da conta.
Agora, o banqueiro alemão tem outras opções de segurar até o vencimento para receber US $ 1 milhão ou descontá-lo ainda mais para outra parte. Isso continua até que a aceitação do banqueiro seja mantida até o vencimento. O detentor final recebe o valor de face.
Característica
- A aceitação do banqueiro é emitida contra a credibilidade da parte. O banqueiro recebe uma comissão por facilitar esse comércio e, portanto, o lucro do banco está envolvido na execução bem-sucedida do contrato.
- A aceitação do banqueiro está disponível apenas para clientes com bom histórico de crédito. Esses clientes são geralmente pessoas jurídicas com bom histórico de crédito. Essa qualidade de crédito também está ligada ao investimento em títulos.
- Outra característica é sua comercialização. É um instrumento de dívida de curto prazo que pode ser negociado no mercado, ou seja, tal instrumento pode ser vendido no mercado. Nesse caso, a responsabilidade de pagar pela dívida é transferida para um terceiro. Essa transferência é viável apenas devido à prática ética e às rígidas regras de avaliação de crédito seguidas pela entidade.
- A aceitação do banqueiro é conhecida por sua fácil conversão de instrumento em dinheiro real. Diz-se que tem maior liquidez, pois o valor é repassado da conta do titular do banco para a conta de débito no momento da criação do instrumento. Assim, há confirmação de liquidez com menor risco.
Obtenção da aceitação do banqueiro
- Uma entidade empresarial que deseja entrar em uma transação de alto valor abordará seu banqueiro com o qual possui uma conta. Ele precisa fornecer detalhes da negociação a ser executada e a quantidade de crédito necessária.
- O banqueiro irá avaliar a credibilidade do titular da conta por vários motivos e, particularmente, o histórico de crédito do titular da conta. Se ficar satisfeito em todas as frentes, aceitará a responsabilidade em nome do titular da conta.
- Os correntistas precisam comprovar a disponibilidade de fundos suficientes na data da assinatura e pagar os encargos ao banco.
Taxas de aceitação e comercialização do banqueiro
Em virtude da aceitação do banqueiro da responsabilidade de pagamento da dívida ser garantida pelo banco, o instrumento é considerado um investimento seguro pelos participantes do mercado. Assim, tal instrumento pode ser negociado com um desconto à vista. O desconto no valor de face nada mais é do que a taxa de juros cobrada a um spread nominal sobre os títulos do tesouro americano.
Por exemplo, digamos que o banqueiro tenha um passivo de aceitação de $ 150000 para a negociação a ser executada. O detentor (isto é, o exportador) a quem essa garantia é fornecida, pode vender o instrumento no mercado secundário, digamos, por $ 145.000. Dessa forma, a responsabilidade dos banqueiros não muda. Essa negociação no mercado secundário prova a possibilidade de comercialização do instrumento.
Benefícios
- O titular da conta (ou seja, o importador) contra cujo inadimplemento a garantia é fornecida, não precisa pagar o montante adiantado. O valor do passivo é debitado apenas na data de vencimento do pagamento.
- A aceitação do banqueiro facilita o comércio entre as duas partes desconhecidas. Isso ajuda a construir confiança entre as entidades de negócios.
- O exportador tem a garantia de seu pagamento, e o importador tem a garantia do recebimento da mercadoria dentro do prazo.
- O exportador não precisa se preocupar com a inadimplência já que uma instituição financeira de um país garante o pagamento.
- Ele fornece uma cobertura adicional para a negociação pelo valor nominal cobrado pelo banqueiro.
- Garantias de pagamento promovem o negócio.
Riscos
- O principal risco de um banqueiro financeiro é a incapacidade de pagamento por parte do titular da conta. O banqueiro aceitou o risco de inadimplência. O banco terá que honrar o pagamento mesmo que o titular da conta não mantenha fundos suficientes na data do pagamento. Esta é a razão pela qual todos os bancos não emitem aceitação do banqueiro.
- Para proteger o risco do banqueiro, pode pedir ao importador que forneça uma garantia em nome do banco.
- Mesmo que o banqueiro tenha feito a verificação fundamental, ele ainda enfrenta o risco de liquidez do importador.
